中证网讯(记者 徐金忠 孙翔峰)在提问环节,投服中心提出了四大方面问题:
一是标的公司持续盈利能力的问题,预案显示,标的公司近年业绩及主要生产销售情况出现明显下滑,投服中心质疑,上市公司进行重大资产重组,管理层是否对此进行过充分考量?其估值过程中是否对标的公司持续盈利能力的风险有过充分考虑?
二是标的公司财务数据异常的原因,包括标的公司筹资活动现金流异常的原因是什么,以及标的公司毛利率及应付账款偏高的原因。
三是标的资产估值是否合理?标的资产洁昊环保收益法下100%股权预估值为3.6亿元,估值增值率为121.87%,估值增值率较高,预案中对此解释为企业拥有较为专业的核心技术人才、长期稳定的客户资源、对定制化产品的设计能力等无形资产,请标的公司补充披露已取得的专利,结合标的公司在火电烟雾气治理行业所占市场份额、下游需求等具体分析。
四是请具体说明对剩余股份的后续安排。本次交易的标的资产为洁昊环保56.64%的股份,对于该公司的剩余股份,上市公司仅表示“有意向”在标的资产交割完成后一个月内以现金方式收购,并无明确的置入计划和相关承诺,请上市公司具体说明对剩余股份的后续安排。