永安林业拟定增募资15.5亿元拓展下游业务

　　中证网讯 永安林业（000663）11月11日晚发布非公开发行股票预案，拟以13.89元/股的价格非公开发行股票不超过111,591,072股（含111,591,072股），拟募集资金总额（含发行费用）不超过155,000万元，扣除发行费用后的募集资金净额不超过153,000万元，将用于以下项目：一是定制家具生产项目，拟投入募集资金86,000万元，该项目总投资额100,070.66万元；二是竹家具生产线建设项目，拟投入募集资金42,000万元，该项目总投资额为45,108.08万元。另外，25,000万元偿还永安林业银行借款。

　　本次非公开发行对象为潜望商贸、才旺鑫、洪清平、辜文实、琼茅投资、瑞香投资、福能武夷，认购对象均以现金方式认购，其认购的股份自登记上市之日起36个月内不得转让。

　　本次发行的最终发行数量将由公司提请股东大会授权董事会视发行时市场情况与本次发行的保荐机构（主承销商）协商确定。本次非公开发行股票，尚需福建省国资委对本次发行批复同意后，再行提交公司股东大会审议，并提交中国证监会核准。

　　永安林业同时公告，公司股票将于11月12日开市起复牌。

　　募集资金的第一个项目即定制家具生产项目将由福建森源家具有限公司实施，实施地点在广东省东莞市大岭山镇畔山工业园。随着我国经济快速增长，城市化进程不断加快、城乡居民消费结构逐步升级，同时酒店业发展驱动力强劲，定制家具产品需求在不断增长。经测算，该项目所得税后内部收益率13.79%，投资回收期8.07年（包括建设期2年）。

　　募资的另一个项目即竹家具生产线建设项目由福建省永安林业集团股份有限公司实施，地点在福建省永安市尼葛开发区，建设规模为30万件套的竹家具产能。我国木材面临较大的缺口，木材供需市场面临一定矛盾。而我国竹林资源丰富，且竹子成材快，以竹材打造的竹家具具有耐用性好、性价比高等特征，成为取代实木的理想家具。同时，永安市又是著名的“笋竹之乡”，资源十分丰富，项目建成后将成为公司新的利润增长点。经测算，该项目所得税后内部收益率14.40%，投资回收期7.97年（包括建设期2年）。

　　募集资金到位后，公司总资产和净资产将上升，资产负债率降低，有利于优化财务结构。本次募集资金项目投产后，公司营业收入与利润水平将提升，盈利能力进一步增强，公司财务和经营状况进一步优化。

　　另外，根据国元证券此前的研究报告，我国正在进行林权改革，随着改革的不断推进，土地包括林地流转呈加速趋势，农地价值面临重估，因此具有土地资源的上市公司将受益。永安林业林地储备规模较大，公司资源属性有望得到市场认可。